科学挑选银行理财产品(科学理性投资理财 谨防“高额回报”陷阱)

银行理财是近年来受个人投资者欢迎的投资产品之一。截至2023年末，全国共有258家银行机构和31家理财公司有存续理财产品，共存续产品3.98万只，较年初增加14.86％；存续规模26.80万亿元。

资管新规正式实施以来，银行理财进入全面净值化时代。专家认为，投资者以往仅通过预期收益率来挑选理财产品的方式并不可取，应结合业绩比较基准、产品期限、风险等级、底层资产等因素综合考虑。

明确产品风险等级

业内人士介绍，理财产品的种类可依据风险等级和投资性质划分。根据风险等级的不同，理财产品分为PR1至PR5五个级别。根据投资性质的不同，理财产品分为固定收益类理财产品、权益类理财产品、商品及金融衍生品类理财产品和混合类理财产品。

从风险等级的角度，各家银行及理财公司会制定内部风险评级体系，并对每个产品进行评级，同时也会对投资者的风险偏好进行评估。

从投资性质的角度，通常来说，固定收益类理财产品、混合类理财产品、权益类理财产品的风险依次递增，收益弹性也依次递增，商品及金融衍生品类理财产品的风险收益特征与其投资策略有关。根据规定，固定收益类理财产品投资于存款、债券等债权类资产的比例不低于80％；权益类理财产品投资于权益类资产的比例不低于80％；商品及金融衍生品类理财产品投资于商品及金融衍生品的比例不低于80％；混合类理财产品投资于债权类资产、权益类资产、商品及金融衍生品类资产，且任一资产的投资比例未达到80％。

需考虑个人财富管理规划

业内人士介绍，购买净值型理财产品需考虑更多因素，主要关注以下几点信息。

一是理财产品的风险特征与自己的风险偏好。在理财投资前，金融机构会对投资者进行风险承受能力测试，通过投资者的年龄、资产、收入、投资目标、流动性要求和风险偏好等多角度衡量一个投资者的风险承受能力。进行风险承受能力测试有助于投资者更好地了解自身的风险承受能力，设定更为合理的理财目标。

二是业绩比较基准。业绩比较基准是银行根据本产品或同类产品过往的业绩以及对市场的判断制定的一个力争达到的收益目标，对于个人投资者挑选理财产品具有很大的指导价值。业绩比较基准并不代表预期收益率，理财产品最终实际运作结果与投资市场表现相关，到期后的最终实际收益可能高于或低于业绩比较基准。

三是理财产品的历史收益率和波动率。如果把有意向购买的理财产品历史收益率、波动率和同类型产品进行对比，历史收益率、波动率占优的理财产品在同类型产品中可能更具竞争力。

四是投资期限。产品的期限要与自己的财富管理规划相匹配。一般来说，流动性方面，现金理财＞最低持有期理财＞封闭理财≈定开理财。收益性方面，封闭理财≈定开理财＞最低持有期理财＞现金理财。近期随时要用的钱可以购买现金理财；长期闲置资金、未来确定时间要用的钱可以购买定开理财或封闭理财；未来随时要用的钱可以购买最短持有期理财。

需要提示的是，理财产品一定要在正规渠道购买。银行网点柜台、网上银行、手机银行均可以购买理财产品。切记不要在不正规的理财公司、公众号、APP购买理财产品。

个别不法公司和个人利用老年人理财知识欠缺、信息掌握不充分等特点，以“高额回报”为诱饵，设计出各种诈骗“套路”，诱惑老年人陷入消费陷阱。5月26日，针对老年消费者金融理财骗局频发现象，陕西省消保委发出如下消费提示：

正确认识投资理财。老年人应根据自己的收入状况、财务状况、风险承受能力和投资收益需求等选择自己可承受范围内的理财产品。要了解产品是否具有保本条款、产品的预期收益率、产品面临的其他各种风险等。高收益的产品往往风险也较大。

优先选择稳健固定收益产品。建议老年人理财还是要以“稳”为主，比如以配置固定收益类产品为主，均衡风险和利润。同时，不要被小礼品和各种口头承诺所诱惑。面对这些骗财“套路”，老年消费者应当提高警惕，毕竟羊毛出在羊身上。

投资理财切忌贪图高收益。老年消费者需要明白，越是“高息”，是陷阱的几率就越大。老年人最好不要选择高风险的投资方式，可以优先选择储蓄和国债等固定收益类投资，投资理财产品最好在家人陪同下进行购买。

妥善保管信息防范网络诈骗。老年人应妥善保管好各类账号密码、身份信息等，不要轻易告诉他人，切勿乱下手机软件，防止个人隐私信息被窃取；收到投资理财转账汇款的短信，要提高警惕并及时与子女及家人商议。

安装国家反诈中心软件。安装国家反诈中心软件app可以智能识别骗子身份对诈骗行为进行提前预警，还有大量预防诈骗宣传，大大降低受骗的可能性。老年人在遇到诈骗行为时，也可以向国家反诈中心进行举报。（记者 徐文智 刘勇）