青岛加速构建养老金融新格局

    □青岛日报/观海新闻记者  傅军

自2023年1月1日起，养老保险公司商业养老金业务试点正式在包括青岛在内的全国10个省（市）启动，据悉，目前青岛首单业务已成功落地，进一步丰富了商业养老金融产品供给。

在近日召开的2023年青岛银行业保险业监管工作会议上，青岛银保监局负责人表示，目前，特定养老储蓄、养老理财、专属商业养老保险以及商业养老金等试点已在青岛落地，青岛是我国北方地区唯一集合了上述试点的城市，养老金融新格局正加速构建。

党的二十大报告明确提出，完善基本养老保险全国统筹制度，发展多层次、多支柱养老保险体系。

我国养老第三支柱——个人养老金制度在2022年末落地运行，预期万亿元规模的市场吸引了包括银行、理财子公司、保险公司、公募基金公司等各类资管机构纷纷跑步入局养老金融；而对正致力于打造国际财富管理中心城市的青岛而言，借力多项国家级养老金融试点的“加持”，打造养老金融生态圈，抢占财富管理的重要一极，正当其时。

养老金融“千帆竞渡”

去年11月25日，人社部等多个部门联合宣布，个人养老金制度在青岛等36个先行城市(地区)实施。

1月16日召开的青岛市个人养老金先行试点工作推进会议介绍，青岛市获批全国先行试点城市，同步启动实施个人养老金制度。截至2023年1月6日，青岛个人养老金开户约54万户，个人养老金在青先行试点初期已取得明显的成效。

青岛是养老理财产品首批试点四个城市之一，光大理财则入列首批试点的四家银行理财公司。

青岛银保监局相关人士介绍，青岛作为试点城市之一，参与了国家两批养老理财试点。截至2022年末，注册地在青岛的光大理财已经成功发行10款产品，产品募集总规模超100亿元，涵盖4万余名投资者，销售规模在青岛地区一直占据领先优势。截至2022年11月末，该公司成立满六个月的养老理财产品，年化收益率达5.06％，整体运作平稳，业绩表现同业领先。

此外，截至2022年末，青岛地区先后共有9家银行开展了养老理财产品销售，累计代销9家银行理财子公司发行的45款养老理财产品，合计规模共60.77亿元。

特定养老储蓄与普通定期存款相比，产品存期更长；与其他养老金融产品相比，预期收益较为稳定，符合养老定位，且不同期限的产品与客户年龄有一定适配性，能够更加精准服务养老需求。

2022年11月20日，首批特定养老储蓄产品在包括青岛等在内的5个试点城市正式开售。同一天，工商银行特定养老储蓄产品在青岛正式发售，共计推出12款产品。截至2022年末，工商银行、农业银行、中国银行和建设银行特定养老储蓄产品在青岛销售合计金额为19.1亿元。

作为“第三支柱”的重要探索，专属商业养老保险是一种以养老保障为目的，领取年龄在60周岁及以上、领取期不短于10年的个人养老年金保险产品。截至2022年末，青岛专属商业养老保险累计承保1508件，覆盖政企员工、灵活就业人员及新市民等群体，保费收入达2123万元。

财富管理“重要一极”

个人养老金制度正式落地给养老金融市场带来了广阔的发展空间，而逐渐丰富的养老金融产品又给个人养老金制度稳妥推进打下良好的市场基础，个人投资者、金融机构、资本市场共建、共享、共迎养老财富管理的新格局将彰显。

在青岛银行首席经济学家刘晓曙看来，养老金融的核心就在于通过理性规划养老资金，合理选择不同类型的金融产品，实现养老金长期保值增值，以及个人、家庭金融资产的跨周期优化配置，从而让养老“钱袋子”鼓起来，让老年生活更有保障、更有质量，而个人养老金制度的安排，更是体现了这一思路。 

根据个人养老金制度，参加人按规定缴费后，可自主选择购买储蓄存款、理财产品、商业养老保险以及公募基金等金融产品。

对于财富管理而言，其资产端和渠道端都将受益于个人养老金的持续发展，参考国外经验，公募基金和养老保险会被长期推高，占据养老产品的大部分份额，头部企业还有可能迎来养老金投顾、养老地产、养老信托的交叉增量机会。

国信证券金融业首席分析师王剑在接受记者采访时表示，随着个人养老金顶层制度及配套政策不断完善，预计养老理财、养老保险及公募基金准入门槛均有一定程度放宽，未来更多符合养老特征的多元产品有望进入公众视野。投资策略成熟、投资风格稳健且投资收益具备竞争优势的产品将脱颖而出。

财富青岛的“必答题”

个人养老金制度的开启，金融机构表现出的高涨热情，都在传递一个清晰的声音，养老金融时代加速到来，而抢占养老金融“新风口”也正成为越来越多金融中心城市的共同行动。

刘晓曙告诉记者，养老金融与财富管理天然有着紧密连接，发展养老金融可极大促进财富管理中心的建设。在美国，资产管理的最大资金来源就是养老金，养老金入市使美国资本市场更好发挥枢纽功能，包括纽约、芝加哥在内的重要城市成长为全球金融中心，养老金是其中非常重要的推动力。

对以财富管理为特色的青岛金融而言，积极布局养老金融不是一道选择题，而是一道必答题。

在1月16日召开的我市个人养老金先行试点工作推进会议上，相关部门表示，将加大宣传引导工作力度，进一步提高市民参与面；优化经办流程，进一步提高个人养老金办理的便利度。同时，强化投资风险监管，有效防范业务和投资风险，守护好人民群众的“养老钱”，推动个人养老金制度良性运行和安全规范发展。

青岛银行业保险业监管工作会议上，青岛银保监局负责人表示，2023年将统筹做好特定养老储蓄、养老理财、专属商业养老保险、商业养老金等业务试点，更好满足人民群众多样化养老保障需求。

养老金融是居民财富管理的重要内容，从政策端、机构端、产品端、居民端等同步发力，抢抓机遇开展更多养老金融试点，打造适宜养老金融发展的生态圈，支持相关机构创新研发体现长期性、安全性和领取约束性，真正具备养老功能的养老金融产品，为养老金融探索出“青岛样本”，既是财富青岛义不容辞的使命，同时也是青岛从容应对城市老龄化程度不断加深，真正将投资者的生命周期和长期养老需求相匹配，为市民提供适应其需要的、丰富的养老金融产品池的不二选择。

2023，奋力前行的财富青岛，养老金融值得期待。